来源：造浪
制造业作为实体经济的“底盘”需要金融承托，2020年股份行响应政策号召，帮助制造业复工复产、转型升级。据统计，截至2020年末，12家股份行制造业贷款共计27285.03亿元，较年初增长13.64%，占新增制造业贷款的15%。
制造业是国民经济的“压舱石”，信贷资源向制造业倾斜，既是服务实体经济的政策号召，也是银行业已经达成的共识。
值得欣慰的是，2020年全年新增制造业贷款2.2万亿元，超过前5年总和。股份制银行做出了较大贡献，据统计，截至2020年末，12家股份行制造业贷款共计27285.03亿元，较年初增长13.64%，占新增制造业贷款的15%。
多维透视
股份行响应号召支持实体经济，制造业贷款均实现正增长。
从投放规模来看，以2000亿元为分割线，股份行已经形成两级梯队。截至2020年末，其中已有六家股份行制造业贷款余额超过2000亿元，新生“对公之王”浦发银行拿下“头把交椅”，制造业贷款规模达3923.85亿元，兴业银行、中信银行位居第二、三名，贷款额分别为3735.32亿元、3268.03亿元，随后是光大银行、民生银行、招商银行，其余六家股份行制造业贷款规模在2000亿元以下。
从增速上看，股份行同样呈现出分化。其中8家股份行增速超过16%，4家股份行增速不及10%。渤海银行贷款额基数虽小，但增速最高，同比增长30.3%；平安银行次之，增速为27.1%；中信银行位列第三，增速26.8%。
银行对于制造业的支持政策更需要一以贯之，将观察期限拉长至近五年（2016-2020年），分化的现象则更加明显，仅5家股份行复合增长率实现正增长，其余7家股份行为负。浙商银行复合增长率最高，为10.62%；随后为渤海银行，复合增长率为8.59%；光大银行位列第三，复合增长率为5.88%。
对比制造业贷款比重，更能明确看到各家银行对制造业的重视程度。截至2020年末，12家股份行的制造业贷款占比都在5%以上，仅3家股份行制造业贷款占比超过10%，其中恒丰银行制造业贷款占比最高，为11.65%；浙商银行占比位列第二，为11.37%；光大银行位列第三，占比10.41%。值得一提的是，浦发银行、兴业银行、光大银行3家的制造业贷款，在本行对公贷款中占比最高。
再同2019年进行对比，有4家股份行的制造业贷款占比出现下降，8家股份行占比提升。中信银行占比提升最大，较2019年提升0.86个百分点。
制造业受周期波动影响较为明显，不良贷款率也远高于其他行业。银行为保持较高的资产质量，需要权衡信贷资源的行业投向，这也是制造业贷款被压缩的主要原因。
观察股份行的不良贷款结构也能得到印证。不过也有部分银行的制造业不良率出现明显压降，渤海银行制造业不良率在2019年在股份行中最高，但在2020年出现较大降幅，下降6.19个百分点至4.89%；中信银行制造业不良率下降2.71个百分点至3.38%；招商银行制造业不良率下降2.54个百分点至3.55%。
随着制造业逐渐复苏，制造业比重下滑的现象或将得到缓解。中泰证券银行业分析师戴志锋认为，制造业正处于扩张期，存量风险总体出清。如果制造业持续复苏发展，对银行不良的贡献度将会下降，银行估值也会有大幅提升的空间。
破局之道
数字增长的背后是持之以恒的实际行动。
事实上，银行始终在为支持制造业寻求理想的解决方案，其中不乏一些可圈可点的支持举措。例如加大中长期贷款的投放力度，重点支持高端及智能制造业，利用供应链、票据融资、一揽子金融服务等创新手段，解决制造业融资痛点。
浦发银行以绿色金融、科技金融支持制造业高质量发展。一方面为传统制造业企业提供节能改造以及并购绿色资产融资，同时也提供各类服务以满足绿色制造企业的融资需求。2020年，浦发银行制造业中长期贷款余额1012亿元，首次突破千亿大关；制造业中长期贷款增幅 55%，远超一般贷款增速。
招商银行积极探索业务模式创新，积累了一系列支持先进制造业的经验。一是业内首创“全国做一家”跨分行供应链业务模式，为核心企业及其产业链上下游构建全行性服务网络。二是聚焦创新成长型科技中小企业，实施“千鹰展翼”计划，提供全成长周期、全价值百科链的综合金融服务。三是为企业提供覆盖票据全生命周期的一体化服务，做企业票据结算的主办行。
平安银行通过推进金融创新和科技赋能，在制造业企业服务模式上实现突破。一是深入制造业产业链全景，挖掘生态客户群体场景金融需求；二是对票据业务实行一体化管理，为制造企业提供全线上、低成本的票据直贴融资服务；三是通过“数据+模型”还原中小制造企业真实经营状况，借助物联网、大数据等科技手段构建风控模型，创新线上化、数据化、标准化的信用贷款产品。截至2020 年末，平安银行中长期制造业贷款余额 455.68 亿元，较上年末增长 26.1%。
民生银行为加强风险防控，创新优化加工制造业领域中小客户的信贷支持手段，加强银行授信系统与企业 ERP 系统的对接和信息交互，借助交易场景、大数据分析和系统管控，给予链上中小企业信用贷款支持。
光大银行开展“制造业金融服务提升年”活动，将“支持制造业评价”纳入分行平衡计分卡考核；与制造业龙头企业签署战略合作协议；制定先进制造业白名单，举办先进制造业企业签约会，提供专项支持政策；优化增量信贷资源配置，积极腾挪资源保障制造业贷款投放。2020年，光大银行制造业贷款和制造业中长期贷款实现双增长，提前超额完成计划目标。
兴业银行重点支持拥有技术优势、市场前景、成长潜力的高端及智能装备制造、新信息技术、新材料、节能环保等产业，将制造业中的“战略性新兴产业”类客户纳入制造业专项贷款额度白名单，给予贷款价格补贴，加大对现代产业中的制造业客户的支持力度，不断优化业务和客户结构。
华夏银行差异化支持重点区域制造业，专为制造业客户推出了中长期融资的年审制贷款产品，客户最长在5年内无需归还本金，实现了无还本续贷。
浙商银行通过推进平台化服务创新应用，大力支持小微制造业企业转型升级，重点支持专注于智能设备、绿色设备生产或研发的制造业企业，将“金融活水”引向“产业链相关联、服务链相支撑”的小微园区。
广发银行通过优化配套机制、强化考核管理、实行“名单制”精准营销、优化内部FTP定价等方式，引导分行加大对制造业中长期资产业务投放，鼓励通过保银协同等综合金融产品创新，为企业提供一揽子金融服务。截至2020年末，制造业中长期贷款较年初增长48.71%。
恒丰银行综合采取发债、投债、并购银团等方式为制造业提供融资 214亿元。截至2020年末，制造业中长期贷款余额达146.27 亿元，较2019年增长28.9%。
制造业保卫战已经打响，今年通过的“十四五”规划和2035年远景目标中，首次提出保持制造业比重基本稳定，这也对股份行的经营能力提出更高层次的挑战。
未来股份行支持制造业还需向国有大行看齐，具体可参照银保监会对大型银行提出的“五三一”任务：
全年制造业贷款余额增速不低于5%
年末制造业中长期贷款占比比年初提高1个百分点
信用贷款余额增速不低于3%
责任编辑：范迪
原标题：股份行支持制造业大比拼谁在冲刺谁在赶超
